算清自己的净资产：一张表看清你手里到底有什么

如果你每个月都有收入进账，却总觉得钱攒不下来，而且“先还债还是先投资”这个问题一拖再拖，那么第一件该做的事既不是记账，也不是开户买基金，而是回答一个更基础的问题：把今天所有能换成钱的东西加起来，再减去今天所有还欠着的债，剩下多少？

这个数就是你的净资产。它不是你的工资，也不是你银行卡里的余额，而是到目前为止，你的财务生活净剩下来的结果。这篇文章只讲一件事：怎么把这张表列出来，以及列完之后，能从里面读出什么。

净资产表是一张“某一天的照片”

先把两个容易混的东西分开。

你的工资、房租、吃饭、还月供，这些都是一段时间里发生的事，是流动的钱，我们叫现金流。而净资产是一个时点上的状态，比如“某年 6 月 1 日，我拥有多少、欠着多少”。前者像水龙头流进浴缸的水和从排水口流出的水，后者是此刻水位有多高。

所以第一件事是定一个日期，然后只填那一天的数。日子选哪天无所谓，但对以后有影响：如果你打算每年或每季度都算一次，就尽量固定在同一天，这样两次之间的差别才是真实的进展，而不是因为换了日子造成的假象。

第二件事是定范围。是一个人算，还是把整个家庭算在一起？如果夫妻共用账户、共同还房贷，最好合并成一张表，否则容易重复计算或者漏掉一半。范围一旦定了，以后就保持一致。

资产按“今天能卖多少钱”记，不按当初花了多少钱

资产就是你拥有、并且能换成钱的东西。关键在计价：写今天的市场价值，不写你当初的买入价，也不写你希望它值多少。

• 现金类：活期存款、余额宝、货币基金、零钱。
• 定期和稳健类：定期存款、国债、银行理财（能查到当前市值的就按市值）。
• 投资类：基金、股票、券商账户里的总市值。
• 公积金账户余额：这是能按规定提取使用的钱，一般可以计入。
• 实物类：房子按当地近期成交价估一个保守的值；车按二手市场能卖出的价格，而不是新车价。
• 其他：有变现价值的贵重物品、别人欠你且确定会还的钱。

养老保险个人账户先不用并进总数。它上面的记账金额和你能自由支配的现金之间隔着很长的规则和时间，第一次做的时候在表格下面单列一行、写个备注就够了，等你更清楚自己的情况再决定。这不是回避它，而是不想让一个不确定的数污染你要用来做判断的主数字。

另外，估值宁可保守。把房子按“理想中的卖价”填高，只会让你在之后的判断里高估自己的余地。

负债按“还欠多少本金”记，不按月供记

负债就是你欠别人、还没还完的钱。这里最常见的错误是把月供当负债。你这个月还了 4000 元房贷，不代表你欠银行 4000 元；你欠的是剩余本金，可能是 80 万。月供是一笔支出，会出现在现金流里，不会出现在负债这一栏。

要列的通常有：房贷剩余本金、车贷剩余本金；信用卡未还清的账单金额（不是额度）；各种消费贷和购物平台分期，写剩余本金；花呗、白条一类的信用支付欠款；欠亲友的钱，就算对方不收利息，只要打算还就记上；欠缴的税款、还没结清的医疗费用。

有两个容易犯的错：一是漏掉那些让自己不舒服的项，比如信用卡和分期，结果表做得挺好看，数字却是假的；二是把每月固定要付的房租、水电、话费、订阅费也算成负债——它们是支出，不是负债。判断标准很简单：有没有一笔“本金”是你要还清的？有，就是负债。

还有一条实用的做法：每笔负债后面加一列，写上它的年化利率。这一列现在看着没用，但它是你后面判断“先还哪笔”的全部依据。

把两边相减，得到那个数

公式只有一行：

$\text{净资产} = \text{总资产} - \text{总负债}$

举一个具体的例子。假设小李工作几年，有稳定收入，但一直存不下钱。

净资产 = 22.5 − 9.5 = 13.0 万元。

注意最后一行是正数，但这不代表就可以松一口气。真正有意思的，是这张表的结构。

这一个数字能告诉你什么

第一，它衡量的是“积累”，不是“收入”。 净资产和工资没有必然关系。一个人月入三万、全部花掉并刷了信用卡，净资产可能比一个月入八千、每月稳定存下两千的人还低。收入是能力，净资产是结果。所以当你觉得“我赚得也不少，怎么就是没钱”时，这个数比任何解释都直接。

第二，同一个数字背后，可能是完全不同的处境。 小李的 13 万净资产里，真正能马上动用的现金只有活期 2.0 万 + 定期 3.0 万 = 5.0 万，剩下的都在基金、公积金和车里，要么有波动、要么有提取条件、要么卖起来麻烦。而短期要还的消费类欠款已经达到信用卡 1.2 万 + 分期 2.3 万 = 3.5 万，如果朋友那 1 万也在这段时间还掉，缓冲就基本没有了。这就是“流动性”的差别：能不能在短时间内、按接近市价的价格变成现金。两个人净资产一模一样，一个全是现金，一个全是自住房，遇到急事时的选择完全不同。所以算完总数，最好再单独看一眼两行：能很快动用的钱有多少，短期要还的债有多少。

第三，趋势比单点重要。 第一次算出来的数字只是起点，它本身没有好坏。你真正要看的是下一次减去这一次是正还是负。如果资产价格没有大起大落，而一年过去净资产原地不动，说明你这一年的现金净流入大约是零，收入基本全都流出去了——这恰好是最该被看见的信号，比“感觉存不下钱”精确得多。

第四，它顺带为那个拖着没决定的问题准备好了材料。 表里那一列利率现在派上用场了：小李的信用卡是 18%，分期是 13%，而一个稳妥的投资组合长期年化预期大概在个位数。还掉 18% 的欠款，等于拿到 18% 的确定性回报，这种事不需要研究市场，只需要有一张表让你看见哪笔债有多贵。“先还债还是先投资”怎么系统性地决定，是接下来的话题；但它的原料，就在这张表里。

第一次做不必追求精确，也别用买入价代替市价、别按月供记负债、别把每月要付的房租当成负债。先用账户截图和估值工具填个大概，半小时能完成，日期写上，估算的地方标注“估算”。下一季度再做一次，你就有了一条自己的曲线——大多数人从来没画过这条线，而这正是他们“觉得自己还行”或者“觉得自己很糟”都没什么依据的原因。